Rss feedTweeter buttonFacebook buttonTechnorati buttonReddit buttonMyspace buttonDelicious buttonLinkedin button

Archive for oktober, 2010

Bostadsmarknaden, nästa bubbla ?

Jag står i begrepp att köpa en bostadsrätt.
Det jag dock inte kan bortse ifrån är hur vi matats med information i media om att vår bostadsmarknad skulle vara övervärderad och bli nästa bubbla.

Sverige är bland de första länderna som lämnat sina expansiva penningpolitiska åtgärder för att sakta men säkert börjat strama åt.
Jättebra och kul att det går bra för Sverige, Skynda, Skynda som Gunde säger.
Däremot måste man ju också ta med i beräkningen att Sverige är ett exportland, ett land som till stor del är beroende av sin export.
Går det dåligt för vår omvärld, avmattning i Kina, Statsfinansiella obalanser i Europa, stora underskott i USA som exempel så är det klart att de tillslut får genomslag på vår export och således vår ekonomi.
Många har i media yttrat sig om att Riksbankens räntebana som kraftigt avvek från marknadens, egentligen bara var till för att skrämma hushållen från överbelåning.
Om det var så kan man bara sia om men de låter ju inte helt omöjligt.
Reporäntan är ett trubbigt verktyg, det primära målet under krisen har varit att få igång svensk ekonomi.
Tyvärr så finns det liksom i läkemedelsvärlden, alltid bieffekter.
Bieffekten i detta fall var att vi tack vare den rekordlåga reporäntan på 0.25 % fick en lånefest på den svenska marknaden, man kunde låna till allt, det kostade ju ändå inget.
En fin lägenhet som man verkligen ville ha, kunde man bjuda upp några hundra tusen kronor då de fick så litet genomslag på månadskostnaden.
Det är inte Riksbankens uppgift att motverka en liknande bubbla men jag har full förståelse för deras farhågor.

Finansinspektionen (FI) genomförde den 1 oktober i år en ny regel som säger att man inte får belåna sin bostad till mer än 85 % av köpeskillingen, alltså max belåningsgrad 85 %. Det innebär att man skall ha en kontantinsats på 15% själv.
I storstäderna innebär det att det är få ungdomar förunnat att kunna köpa en bostad i de fall föräldrarna inte sparat pengar.
Varken Riksbanken eller Statens Bostadskreditnämnd tror att denna nya regel skall påverka bostadspriserna nämnvärt.
Ute i landsbygden tror jag det har föga påverkan men i storstäderna bör det logiskt ha desto mer påverkan.
Många säger att det finns en naturlig underliggande efterfrågan på bostäder i t.ex. Stockholm pga. bostadsbristen.
Visst är det så men Riksbanken och BKN pratar ju generellt, alltså alla storlekar och bostadstyper.

Belåningstaket och höjningen av reporäntan från i tisdags bör ha en negativ påverkan på bostadspriserna i segmentet 1:or och 2:or.
En annan tanke är att de som annars hade tänkt köpa en 3:a, tänker om och nöjer sig med en tvåa och på så sätt stärker efterfrågan.
Hursomhelst så tror jag inte att man kompromissar med något så pass viktigt som sitt boende, att byta till en billigare restaurang eller billigare mat en ”fattig månad” är en helt annan sak.
Det faktum att Riksbanken justerade ned sin räntebana kanske lugnar bostadsmarknaden och håller uppe priserna ett tag till dock.

Hemnet har något som de kallar för ”barometern”, där man kan se den senaste utveckligen på bostadsmarknaden.
Där kan man se att begärt pris för nyutkomna bostäder sjunkit marginellt från 1 okt.
Det skall bli intressant att se hur den höjda räntan slår mot kommande objekt, där jag skall köpa är det torka.
Knappt så att det kommer ut några nya objekt, en sån sak kan ju faktiskt hålla uppe priskänsligheten, men vi får se vad som händer.

Belånar man sin bostad till 85% så innebär det att man har en ordentlig hävstång.
Tacka vet jag hävstång på börsen men detta är en ordentlig hävstång.
Ett exempel:

Säg att fastighetsmarknaden viker med 5%

Köpeskilling          2 000 000kr
Kontantinsats       300 000kr (15%)

Bostadens värde efter nedgång är 1 900 000 (95% av köpeskilling).
Av dessa 1 900 000kr så har man fortfarande lån på 1,7 milj vilket innebär att överhypoteket eller ens soliditet kraftigt försämrats, rättare sagt med 33%.
Ordentlig hävstång alltså.
Från att ha ett övervärde på 300 000kr (bostadens värde 2 milj / lån 1,7 milj = övervärde 300tkr (kontantinsats)) till att endast ha ett övervärde på 200 000kr slår hårt.

Jag känner en kille som köpte bostad till 95% belåning, viker marknaden en procent så käkar det upp 20% av hans kapital.

Det är mycket att tänka på när man skall köpa bostad men eftersom jag är så pass långsiktig med min investeringsportfölj så skall jag låta bostaden utgöra min räntedel.
Fel fel fel tycker många, man skall inte räkna med en fastighet i ens portföljberäkningar eftersom den inte är likvid och man alltid måste ha någonstans att bo.
Helt rätt men om man från början är helt medveten om att man är långsiktig med sin portfölj så tycker jag det är helt okej.
Jag kommer att leva utdelningen från min portfölj, själva portföljen blir nog föremål för ett arvsskifte.

Nu väntar vi på att se hur börsen utvecklar sig imorgon (snart är det mellanval i staterna :S )

söndag, oktober 31st, 2010 Allmänt, Ekonomi 2 Comments

Räntebesked idag!

Idag släpper Riksbanken sitt räntebesked från mötet i måndags.
Analytikerna verkar vara rätt eniga om att vi kommer att se en höjning på 25 punkter till 1%.
Vidare har Riksbanken mottagit hård kritik för att deras räntebana kraftigt avviker från marknadens tro.

Svensk ekonomi tuffar på men vi är ett land som är starkt beroende av vår export.
Av den anledningen så är det två saker som slår mig:

1. Vad händer när vår export viker på grund av lägre efterfrågan från vacklande länder?
2. Hur pass negativt påverkar vår allt starkare valuta vår export?

Självklart måste vi höja vårt ränteklimat i takt med konjunkturen, men vi bör kanske lägga örat mot backen och lyssna på vad som händer i periferin.
Svenska börsen är en betamarknad, Dow Jones är upp cirka 7% medan Stockholmsbörsen når cirka 17%.
En aktiemarknad som tuffar på samt ett stigande ränteklimat lockar utländska investerare att både investera i aktier och räntor.
Aktier då räntenivån är förhållandevis låg samt räntor då vår ränta stiger samt att vi har väldigt bra kreditvärdighet.
Självklart kan man investera på räntemarknaden i PIIGS-länderna också men man får vad man betalar för.

Utländskt kapital eldar på apprecieringen (ökning av värde) av SEK.
Vidare kan jag inte bortse från att fundera på om Riksbanken fasar en bostadsbubbla.
Riksbankens uppgifter är att hålla inflationen i schack samt se till att det svenska betalsystemet fungerar ( finansiella infrastrukturen).
Dock är det många som anser att föregående höjning till viss del diskonterade den latenta risk att svenskarnas skuldsättning ökar till ohälsosamma nivåer.
Blir det en bostadskrasch på 15-20% som vissa domedagsprofetior bedömer så kan jag inte tänka mig annat än att staten måste rycka in.
Det man skall tänka på är att USAs stora uppblåsta bubbla av kreditfinansierad konsumtion inte växte till sig över en natt, så vill vi inte ha det i Sverige.

I det fall riksbanken höjer reporäntan idag skall det bli intressant att se hur det påverkar fastighetsmarknaden.
Då jag själv letar efter bostadsrätt just nu så har jag insett att det uppstått något sorts vakuum på marknaden.
Kan det vara så att många håller andan och väntar på att se hur FIs bolånetak på 85% skall påverka?
Ett som är säkert är att dagens eventuella höjning inte kommer att gynna priserna på bostäder.

Både Statens Bostadskreditnämnd och Riksbanken har yttrat sig om bolånetaket där de anser att det ej kommer att påverka marknaden.
Pratar de då generellt om hela bostadsmarknaden?
Om man isolerar 1:or och 2:or som är typiska förstahandsobjekt så bör man kunna skönja en försvagning.
Eller kan det vara så att människor som funderat på en 3:a helt enkelt nöjer sig med en två och på så sätt stärker efterfrågan?

Oftast brukar man säga att folk inte kan ta hänsyn till detta eftersom man måste bo någonstans.
Stämmer det så kommer vi alltså på sikt att få se stagnerande priser på främst 1:or och 2:or.
Den som lever får se.

tisdag, oktober 26th, 2010 Allmänt, Ekonomi Inga kommentarer

SEB Aspirantprogram!

Jag har i några tidigare inlägg skrivit om SEBs Aspirantprogram som jag går just nu.
Dock har jag vid ett flertal gånger fått förfrågningar om ytterligare inlägg i ämnet, jag förstår att ni är intresserade.
Här kommer inlägget som jag länge lovat.

Jag började SEBs Aspirantprogram 24 maj i år, det efter en lång antagningsprocess i sex delar om jag inte missminner.
Som jag förstår det så söker SEB preliminärt aspiranter två gånger per år om det finns en underliggande efterfrågan på ny personal.
Såhär efter halva perioden kan jag bara instämma med den initiala åsikten jag hade, det är en perfekt plantskola för fortsatt karriär inom SEB.
Fördelen med att gå programmet är att man växer in i rollen och lär sig företagets kultur från grunden.

Jag känner mig otroligt tacksam att jag börjar i SEB genom detta program istället för på traditionellt sätt.
Man knyter an företagets varumärke, image och kultur på ett helt annat sätt.
För er som är intresserade kan jag bara säga en sak….sök.

Självklart är man sin egen lyckas smed och så även i detta fall.
Programmet blir lite vad man gör det till, är man väldigt intresserad så upplever jag det som att ingen försöker sakta ned en.
Det finns massor av utbildningar utöver de som redan ingår i ”aspirantpaketet” och är man hungrig på fortbildning kommer man verkligen få något att bita i.
Det finns även en uppsjö av utbildningar och seminarier som erbjuds alla inom kontorsrörelsen som man kan haka på om man känner sig manad.
Vill man lära sig ännu mera om aktiemarknaden så kan man lyssna och lära sig vad Investment Strategy gör och hur de arbetar.

Jag har besökt många delar inom banken under min korta tid, lite fördel att man bor i huvudstaden möjligtvis.
Det jag vill förmedla är hur enkelt det är när man väl kommit in, är man bara hungrig och målmedveten så kommer det andra så småningom.
Självklart vill man klättra i karriären, men av någon konstig anledning så är jag nöjd med min situation och position för tillfället.
Jag tror det beror på att man inser hur otroligt mycket man har att lära sig samt att karriärsstegen kommer i sinom tid då man är mogen för det.

Ytterligare en fördel i mitt fall tror jag är det faktum att jag jobbar på ett större kontor.
Vi har ständigt inflöde av kunder, både privat och företag.
Vidare så har vi många retailbefattningar såsom Kundtjänst, Privatrådgivare, Företagsrådgivare, Kapitalrådgivare och Trygg Liv.
Det faktum att jag jobbar på ett kontor med alla dessa befattningar borgar för att jag sitter på ett isberg av kompetens, man kan lära sig hur mycket som helst av dem och det taggar mig.
Nästa månad ska vi ned och besöka vår telefonbank i Göteborg, det ska bli jättekul.

Slutligen vill jag bara säga att Aspirantprogrammet är en grym satsning där man verkligen ser till att bevara kompetensen.
Jag tror att lojaliteten och varumärket stärks påtagligt bland medarbetare som genomgår denna process.
På mitt kontor är det många som genomgått programmet och samtliga är jätteduktiga.

Imorgon ska jag gå till jobbet och ge gärnet, kanske till och med köpa en och annan aktie.
Som sagt man är sin egen lyckas smed, strävar alla åt samma håll så är det väl inte mer än rätt att man tar del av det resultat man är med och skapar.

SEB är framtidens bank…. tack för mig.

måndag, oktober 18th, 2010 Ekonomi 4 Comments

Spara & Placeramässan 2010

I helgen gick Spara & Placera-mässan i Älvsjö av stapeln.
De flesta av aktörerna kände man igen men jag tycket det är ett riktigt bra initiativ att starta en sådan här mässa.
Finansbranschen är en förtroendebransch som är väldigt nyhetstät.
Av den anledningen är det viktigt att bolagen visar sig för sina ordinarie och potentiella kunder.

Pratade med en person från Guldcentralen, ett bolag som mäklar fysiskt investeringsguld.
Vi hade inte samma uppfattning om att guldet eventuellt var övervärderat, drivet av underliggande spekulation.
Kul var det iallfall att prata med han, sen fick vi titta på äkta fysiska guldtackor, samt några plagiat som de hade som öppna visningsex.

Vidare var det löpande seminarier under dagen, jag hann gå på några då jag var på mässan både under lördag och söndag.
Ett företag som jag nästan alltid tycker är lika intressant är East Capital som bevisligen lyckas enormt bra i sin förvaltning.
East Capital pratade om Ryssland och det faktum att marknaden eventuellt är undervärderad och underanalyserad.
Säga vad man vill men deras siffror de senaste tio åren talar sitt egna klarspråk.

Sist men inte minst så lyckades en trevlig kvinna från Nordnet övertala mig att prova på deras depå.
Det blir klockrent då jag länge varit sugen på att köpa Avanzaaktier, detta har dock inte varit möjligt eftersom jag haft Kapitalförsäking hos Avanza.
De finansiella instrumenten i en kapitalförsäkring är förvaltarregistrerade.
Det innebär att aktierna står i Avanzas namn och jag har en fordran på Avanza på mina tillgångar, däri kan jag dock inte ha bolagets egna aktier.
Äntligen kan jag alltså åtdetminstone stå inför möjligheten att köpa deras aktie, nu måste det analyseras.

Blev dock lite besviken på Avanzas monter, måste säga att den såg väldigt tom ut större delen av mässan.
Tilläggas bör att jag var där båda dagarna, kan det bero på att Nordnet hade en Barista som bjöd på gott kaffe?

Jag pratade en del med både Nordnet och Avanza och efterlyste bättre och kvalitativare kurser för oss mer aktiva.

Aktiespararna hade tagit fram en katalog, tjock som en årsredovisning med information om bolagen på börsen, den var dagens höjdare! 🙂

måndag, oktober 11th, 2010 Aktier, Ekonomi 1 kommentar
 

Nicklas Andersson

jag

 
Ålder: 29
Bor: Lidingö

Denna blogg är
en del av Ekonomikunskap
som startades 2009 för att inspirera människor till att tänka på ett nytt sätt angående sin ekonomi.

Bloggen är till för dem som är om möjligt än lite mer intresserade, då de faktiskt med små enkla medel är möjligt att ta kontroll över sin privatekonomiska situation och leva livet på det sätt man vill, inte måste!

Kontakt:


Portföljtillväxt 2015

Goal: 500 000 kr
Complete: 490 172 kr

98%

Widget by Financial Planning.

Kommentarer

  • Anders: Intressant att Swedish Match hade högst utdelning för 2016. Såg att det var en extra utdelning för...
  • Yggdrasil Slots: Tror att Yggdrasil blir det nästa stora spelföretaget på börsen om Cherry AB beslutar sig för att...
  • Robin: Hej! Tänkte ta ut ett lån via Avanza till en ränta på 1.96. Vad är egentligen risken med att köpa SAS...
  • Herr Rummelpengar: Hej, Kan bara instämma med att EFN är riktigt duktiga på det de gör inom livemedia. Lagom långt,...
  • Nicklas | Admin: Hej, Tack för den trevliga återkopplingen 🙂 dessutom kul att du gillar podden, bara att säga till...